Fremført underskudd i aksjeselskap

Fremført underskudd er en av de mest verdifulle skatteposisjonene et aksjeselskap kan ha. Et skattemessig underskudd kan trekkes fra fremtidig overskudd uten tidsbegrensning, og kan i mange tilfeller også utnyttes innenfor et konsern. Reglene står i skatteloven § 14-6 og i bortfallsregelen i § 13-3 . For et aksjeselskap som har gått med tap i oppstartsfasen eller etter en svak periode, kan posisjonen være verdt millioner i utsatt skatt.

Hva er fremført underskudd

Et fremført underskudd oppstår når selskapets skattemessige resultat blir negativt — typisk i etableringsår, ved store investeringer eller etter et svakt driftsår. Underskuddet kan ikke gi negativ skatt det året det oppstår, men registreres som en skatteposisjon som kan brukes mot senere skattepliktige overskudd. Den tidligere tiårsgrensen er opphevet, og underskudd kan i dag fremføres uten tidsbegrensning. Underskuddet faller altså ikke bort av seg selv, men det kan falle bort ved skattemotiverte transaksjoner (se nedenfor), reduseres ved gjeldsettergivelse, eller gå tapt ved avvikling av AS .

Forskjellen på skattemessig og regnskapsmessig underskudd er viktig. Skattemessig underskudd er det som rapporteres i næringsspesifikasjonen , mens regnskapsmessig underskudd følger god regnskapsskikk. De to kan avvike på grunn av midlertidige forskjeller (avskrivninger, gevinst- og tapskonto, urealiserte poster).

Underskuddet må først brukes mot annen alminnelig inntekt samme år, og det kan bare fremføres i samme skattesubjekt. For en person betyr det at underskudd i et enkeltpersonforetak trekkes fra lønn og kapitalinntekt før det fremføres. Ved opphør av virksomhet kan underskudd i visse tilfeller tilbakeføres mot tidligere års overskudd (skatteloven § 14-7). Underskuddet fastsettes i skattemeldingen og må kunne dokumenteres i regnskapet.

Regneeksempel — slik trekkes underskuddet fra

Anta et nystiftet AS som går med 2 000 000 kr i skattemessig underskudd år 1, blir nullet ut år 2, og tjener 800 000 kr år 3. Slik ser bruken ut:

Total spart skatt i eksemplet er 440 000 kr (22 % av 2 mill). Fremført underskudd er derfor en posisjon som bør bokføres og overvåkes med samme presisjon som finansielle eiendeler.

Konsernbidrag — utnyttelse i konsern

Et selskap med fremført underskudd kan motta konsernbidrag fra et morselskap eller søsterselskap som har overskudd. Mottatt konsernbidrag inntektsføres skattemessig, men nullstilles mot underskuddet — slik at det fortsatt ikke betales skatt, samtidig som det givende selskapet får fradrag. Vilkåret er at konsernforholdet (mer enn 90 % eierskap) har vært på plass ved utgangen av inntektsåret, og at både giver og mottaker er norske aksjeselskap. Konsernbidrag er en av hovedgrunnene til at mange velger en holdingstruktur med flere driftsselskap under et felles morselskap.

Bortfall ved skattemotiverte transaksjoner — sktl. § 13-3

Den største risikoen for et fremført underskudd er bortfall ved omorganisering eller eierskifte. Regelen stod tidligere i § 14-90, men er nå skatteloven § 13-3 . Den gjelder når selskapet er part i en omorganisering etter kapittel 11, eller får endret eierforhold gjennom en slik omorganisering eller en annen transaksjon, og:

• det er sannsynlig at utnyttelse av underskuddet er det overveiende motivet for transaksjonen

Det er ingen fast eierandelsgrense i bestemmelsen. Vurderingen er konkret: Har transaksjonen en reell forretningsmessig begrunnelse, og har selskapet virksomhet og verdier utover skatteposisjonen, taler det mot bortfall. Den generelle omgåelsesregelen i § 13-2 kan også komme til anvendelse. Ved kjøp av AS og salg av AS må kjøper kartlegge fremført underskudd som del av due diligence . Selger må også være klar over at posisjonen reduserer verdsettelsesgrunnlaget — kjøper betaler ikke krone for krone for en posisjon som kan bortfalle.

Bortfallsregelen rammer også ved fusjon og fisjon hvor underskuddsselskapet er involvert. Ved en ordinær fusjon med skattemessig kontinuitet videreføres som hovedregel underskuddet, men hovedmotiv-vurderingen kan slå inn. Ved omdanning fra ENK til AS kan fremførbart underskudd i enkeltpersonforetaket som hovedregel ikke overføres til aksjeselskapet.

Utsatt skattefordel i balansen

Regnskapsmessig kan fremført underskudd balanseføres som utsatt skattefordel. Etter god regnskapsskikk skal eiendelen bare aktiveres når det er sannsynlig at fremtidige skattepliktige overskudd kan absorbere underskuddet. For et selskap med 2 mill i fremført underskudd vil utsatt skattefordel bokføres til 22 % × 2 mill = 440 000 kr. Vurderingen krever budsjetter, kontantstrømanalyse og realistiske forutsetninger. Konservativ praksis er å ikke aktivere før selskapet har vist evne til å levere overskudd.

Manglende aktivering trekker ned egenkapitalen i balansen, men kan også være riktig ut fra forsiktighetsprinsippet. Fordelen nettes mot utsatt skatt fra andre midlertidige forskjeller, og små foretak kan velge å ikke balanseføre netto utsatt skattefordel. Balanseført utsatt skattefordel øker egenkapitalen, men trekkes fra når utbyttegrunnlaget beregnes. En erfaren regnskapsfører vil vurdere dette årlig i forbindelse med årsoppgjøret .

Neste steg

Skal selskapet ditt selges, fusjoneres eller kjøpe et selskap med fremført underskudd, bør posisjonen kartlegges og dokumenteres før transaksjonen. Kontakt AIAK via kontaktsiden eller les mer om rådgivning ved selskapstransaksjoner .